徐金菊
- 作品数：4 被引量：25H指数：3
- 供职机构：合肥工业大学管理学院更多>>
- 发文基金：中央高校基本科研业务费专项资金安徽省哲学社会科学规划项目教育部人文社会科学研究基金更多>>
- 相关领域：经济管理理学社会学更多>>
- 基于神经网络分位数回归的VaR金融风险测度被引量：9
- 2014年
- 基于神经网络分位数回归给出VaR风险测度方法,一方面,通过其分位数回归功能可以揭示响应变量整个条件分布特征;另一方面,通过其神经网络结构,可以模拟经济系统中的非线性结构,从而很好地解决了VaR风险测度中遇到的2个难题:尾部风险测度与非线性关联模式。文章选取上证综指作为研究对象,将其与传统的VaR金融风险测度方法进行了实证比较,实证结果表明,基于神经网络分位数回归的VaR风险测度方法,在样本内与样本外都取得了较好的实证效果。
- 许启发徐金菊蒋翠侠刘晓华
- 关键词：金融风险分位数回归
- 基于分位数回归的多期金融风险测度被引量：1
- 2013年
- 金融风险的准确计量有利于合理地制定金融风险管理策略,多期金融风险测度的误差往往随着持有期的增加而增大。基于一个稳健的统计分析工具:分位数回归,给出了多期金融风险VaR与CVaR的测度方法,并对上证综指进行了实证研究,将其测度效果与传统方法进行了比较。实证检验结果表明基于分位数回归的多期VaR和多期CVaR风险测度效果显著优于传统方法。
- 徐金菊许启发
- 关键词：VARCVAR分位数回归
- 中等收入人口规模统计测度新方法及应用被引量：5
- 2014年
- 现有中等收入人口规模的统计测度方法,要么依赖于中等收入界限的划分,要么存在不能完全排序的情况,具有一定局限性。为此,本文考虑了三种不同方案,对M-曲线进行积分,构造出新指数,用于揭示中等收入人口规模变动规律。研究表明:这一新指数是一个综合指数,既无需提供中等收入界限,又能够实现完全排序,可以很好地用于中等收入人口规模的历史评价与地区比较。最后,将新指数应用于中国城镇居民分组数据进行实证研究,发现2001-2006年,中等收入人口规模大幅度缩小,而在2006-2011年,中等收入人口规模有所增加。
- 王艳明许启发徐金菊
- 基于神经网络分位数回归的多期CVaR风险测度被引量：10
- 2017年
- 与VaR金融风险测度相比,CVaR具有更好的数理性质,其计算方法成为关注的焦点。相对于单期CVaR而言,多期CVaR风险测度具有较强的非线性特征,其建模过程更加复杂。在神经网络分位数回归基础上,建立了一种新的多期CVaR风险测度方法;基于似然比检验,建立了多期CVaR风险测度返回测试评价准则。将该新方法应用于沪深300指数的多期CVaR风险测度,并将其与传统的测度方法进行了对比,返回测试结果表明:第一,该新方法具有较强的稳健性,各期平均绝对误差大小基本不变,特别适合于多期CVaR风险测度;第二,基于神经网络分位数回归的多期CVaR风险测度效果优于传统测度方法,表现为似然比检验拒绝次数最少和平均绝对误差最小。
- 许启发徐金菊蒋翠侠
- 关键词：分位数回归
