赵芳芳
- 作品数：2 被引量：2H指数：1
- 供职机构：中国人民大学信息学院更多>>
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- 相关领域：经济管理理学更多>>
- Hull-White模型中参数校准的正则化方法
- 2016年
- 基于Hull-White模型,研究由零息债券的市场价格进行参数校准的问题.构造函数将问题转化为正则化问题,并利用正则化方法得到解的存在性,稳定性和所满足的必要条件.最后利用必要条件进行数值计算,给出了数值模拟算例和实证分析,数值结果表明了方法中引入正则项的有效性,且改善了其参数的稳定性,具有实际意义.
- 赵芳芳闫俐李长京
- 关键词：HULL-WHITE模型正则化方法
- CIR模型参数校准的极大似然法被引量：2
- 2015年
- 针对CIR模型,利用Nowman方法得到近似转移密度函数,同时假设零息债券的市场价格与理论价格之间存在高斯误差,构造权重函数,应用加权极大似然方法对模型中的参数进行校准,并通过数值模拟验证了方法的有效性。
- 赵芳芳贾翔宇许作良
- 关键词：CIR模型零息债券
